Newsletter n° 57 : Solvabilité des assureurs vie à fin 2021

Newsletter n° 57

Point de situation et évolution de la solvabilité des assureurs-vie à fin 2021

Good Value for Money évalue le niveau moyen de couverture de la marge de solvabilité par le secteur de l’assurance-vie à 245 % fin 2021.

Sur les trois dernières années, à savoir 2019, 2020 et 2021, le niveau moyen de solvabilité du secteur reste globalement stable.

La forte remontée des taux d’intérêts en 2022 devrait contribuer à une hausse du niveau moyen de solvabilité. Pas d’alerte donc, ni de souci pour les épargnants à ce stade.

En 2023, Good Value for Money restera très vigilant sur l’évolution de la décollecte sur les fonds en euros en assurance-vie. Dans le cas où les volumes deviendraient trop importants, il pourrait y avoir des ventes d’obligations à perte chez certains acteurs.

Cadre de la présente

Good Value for Money (GVfM) a le plaisir de vous envoyer sa 57^ème newsletter dédiée à l’analyse du niveau de couverture de leur marge de solvabilité par le secteur de l’assurance-vie.

Concrètement, cette newsletter vous permet de savoir si votre assureur-vie ou votre mutuelle d’assurance-vie (ou de manière plus large « la profession des assureurs-vie ») dispose des fonds propres réglementaires suffisants pour faire face aux exigences prudentielles instaurées par les nouvelles normes Solvabilité II.

Les informations détaillées ayant permis de construire la présente newsletter se trouvent sur la page suivante du site Good Value for Money dédiée à la solvabilité des sociétés et mutuelles vie : https://www.goodvalueformoney.eu/espace-documentaire/solvabilite-des-assureurs-vie

Reprise des présents éléments

Les éléments figurant dans la présente newsletter peuvent être repris en totalité ou en partie, sous réserve d’en citer la source : GoodValueforMoney.eu

Votre assureur-vie est-il bien provisionné fin 2021 ?

Les assureurs et mutuelles analysés par Good Value for Money bénéficient tous d’un très bon (voire d’un excellent) niveau de couverture de leur marge de solvabilité à fin 2021.

Fin 2021, les 20 premières compagnies du marché français selon leurs encours d’épargne couvrent leur exigence de marge à hauteur de 245 % versus 224 % fin 2020. La baisse est particulièrement limitée au regard de la situation des taux d’intérêts en 2021. Pour mémoire, le niveau moyen de l’OAT à 10 ans en 2021 a été de 0,00 %. En 2020, celui-ci était de - 0,17 %. C’est l’accumulation de taux d’intérêts extrêmement bas durant plusieurs années qui a pesé sur la solvabilité du secteur.

En cliquant sur le lien URL ci-dessous, vous pouvez visualiser le graphique réalisé par Good Value for Money sur la période 2019-2021 :

https://www.goodvalueformoney.eu/documentation/evolution-2019-2021-du-niveau-de-couverture-de-leur-marge-de-solvabilite-scr-par-les-20-premiers-assureurs-vie

Liste des sociétés, mutuelles et institutions de prévoyance pour lesquelles Good Value for Money vous indique les ratios de solvabilité à fin 2021

En cliquant sur la page du site Good Value for Money dédiée au suivi de la solvabilité des sociétés et mutuelles d’assurance-vie, vous trouverez les informations détaillées sur chacun des opérateurs indiqués ci-après.

Lien URL permettant d’accéder à la page dédiée du site sur les marges de solvabilité :

https://www.goodvalueformoney.eu/espace-documentaire/solvabilite-des-assureurs-vie

Liste des assureurs, mutuelles, institutions de prévoyance pour lesquels Good Value for Money vous fournit et met régulièrement à jour les éléments de solvabilité :

• Abeille Epargne Retraite
• Abeille Vie
• ACM Vie S.A. (Crédit Mutuel Centre-Est Europe-CIC)
• ACM Vie S.A.M. (Crédit Mutuel Centre-Est Europe-CIC)
• Afi Esca
• Ageas France
• AGPM Vie
• Allianz Vie
• Antarius (Crédit du Nord)
• Apicil Epargne
• Aréas Vie
• Assurances Mutuelles Le Conservateur
• Auxia (Malakoff Humanis)
• AXA Assurances Vie Mutuelle
• AXA France Vie
• BPCE Vie
• Capma & Capmi (Monceau)
• Carac
• Cardif Assurance Vie (BNP Paribas)
• CCPMA Prévoyance (Agrica)
• CGP (Caisse d’Epargne)
• CMAV (Malakoff Humanis)
• CNP Assurances
• CPCEA Prévoyance (Agrica)
• Garance
• Generali Vie
• Génération Vie (Allianz / Oddo BHF)
• GMF Vie
• GPM Assurances (Pasteur Mutualité)
• Groupama Gan Vie
• HSBC Assurances Vie
• Imperio
• La France Mutualiste
• La Mondiale
• La Mondiale Partenaire
• MAAF Vie
• MACSF Epargne Retraite
• MAIF Vie
• MATMUT Vie
• MIF (Mutuelle d’Ivry-la-Fraternelle)
• Milleis Vie
• MMA Vie S.A.
• Monceau Retraite & Epargne
• Mutavie (MACIF)
• Mutex S.A.
• Neuflize Vie (AXA France / ABN Amro)
• Optimum Vie
• Oradéa Vie (Société Générale)
• Prédica (Crédit Agricole – LCL)
• Prépar Vie (BRED)
• Prévoir Vie
• Quatrem (Malakoff Humanis)
• SAF BTP Vie (PRO BTP)
• Sagévie (SMA BTP)
• SMA Vie BTP (SMA BTP)
• Sogécap (Société Générale)
• Spirica (Crédit Agricole)
• Suravenir (Crédit Mutuel Arkéa)
• SwissLife Assurance et Patrimoine
• Unofi Assurances (AXA / Notariat)

Liste des fonds de retraite professionnelle (FRPS) pour lesquelles Good Value for Money vous indique les ratios de solvabilité à fin 2021

Good Value for Money vous livre également pour la première fois cette année des informations concernant la solvabilité de fonds de retraite professionnelle (FRPS). Pour mémoire, ceux-ci bénéficient d’un cadre nettement plus favorable en termes d’exigence de marge de solvabilité. D’où des niveaux de couverture souvent très confortables.

Pour mémoire, c’est désormais le plus souvent au sein de FRPS que sont logés la plupart des plans d’épargne retraite individuels (PER In).

• FRPS Abeille Retraite Professionnelle
• FRPS Allianz Retraite
• FRPS Apicil Epargne Retraite
• FRPS Arial CNP Assurances
• FRPS AXA Retraite Entreprise
• FRPS CPCEA Retraite Supplémentaire
• FRPS Malakoff Humanis Retraite Supplémentaire
• FRPS Sacra